Анализ финансовой деятельности ОАО «Электроаппаратура» основывается на оценке технико-экономических показателей с использованием данных бухгалтерского баланса, отчёта о прибылях и убытках. Проанализируем основные технико-экономические показатели деятельности предприятия, представленные в таблице 1.1.
Данные для расчета технико-экономических показателей представлены в ПРИЛОЖЕНИИ А, ПРИЛОЖЕНИИ Б и ПРИЛОЖЕНИИ В.
Основные экономические показатели финансово-хозяйственной деятельности ОАО «Электроаппаратура» за 2011-2013 гг. представлены в таблице 1.1.
Таблица 1.1 – Основные экономические показатели предприятия в 2012 – 2014 годах
Показатели | Значение по годам | Темп роста, % | |||
2012 год | 2013 год | 2014 год | 2013 к 2012 | 2014 к 2013 | |
А | |||||
1. Объем производства продукции по основной деятельности в действующих ценах (без НДС, акцизов и налогов и платежей из выручки), млн. руб. | 97 185 | 85 649 | 61 077 | 88.13 | 71.31 |
2. Себестоимость произведенной продукции по основной деятельности, млн. руб. | 91 282 | 80 555 | 58 567 | 88.25 | 72.7 |
3. Затраты на 1 рубль произведенной продукции по основной деятельности, млн. руб. (с.2/с.1) | 0.9393 | 0.9405 | 0.9589 | 100.13 | 101.96 |
4.Индекс физического объема промышленной продукции (ИФО) | 128.3 | 95.4 | 88.7 | 74.36 | 92.98 |
5.Объем экспорта, тыс. долл. | 4261,1 | 4499,72 | 4133.7 | 105,6 | 91.87 |
6.Объем импорта, тыс. долл. | 4527,8 | 3310,32 | 2201.3 | 73,11 | 66.5 |
7. Внешнеторговое сальдо (с.5 – с.6) | -266,7 | 1189,4 | 1932.4 | 445,97 | 162.47 |
8.Материальные затраты на производство продукции, млн. руб. | 58 305 | 43 913 | 28 000 | 75.32 | 63.76 |
Окончание таблицы 1.1
А | |||||
9. Материалоемкость произведенной продукции, руб. / руб. (с.8/с.1) | 0.5999 | 0.5127 | 0.4584 | 85.46 | 89.41 |
10. Добавленная стоимость, млн. руб. | 37 713 | 40 755 | 31 968 | 108.07 | 78.44 |
11. Среднесписочная численность ППП, чел. | 87.30 | 93.98 | |||
12. Среднегодовая выработка работника по произведенной продукции, млн. руб. (с.1/с.11) | 141.876 | 143.226 | 108.678 | 100.95 | 75.88 |
13. Среднегодовая выработка работника по добавленной стоимости, млн. руб. (с.10/с.11) | 55.055 | 68.152 | 56.883 | 123.79 | 83.46 |
14.Фонд заработной платы ППП, млн.руб. | 20 779.9 | 24 537.8 | 25 488,9 | 118.08 | 103.88 |
15. Среднемесячная заработная плата одного работника ППП, млн. руб. (с.14/с.11) | 2.515 | 3.411 | 3.768 | 135.63 | 110.47 |
Источник: отчетность предприятия
Исходя из данных, представленных в таблице 1.1, можно сделать следующие выводы:
· отрицательным моментом в деятельности предприятия является снижение объема продукции на 28,69% в 2014 году;
· себестоимость продукции снизилась, что связано со снижением объема производства;
· увеличились затраты на 1 рубль произведенной продукции, что связано с подорожанием сырья и материалов, а также повышением заработной платы сотрудников;
· снизился объем экспорта продукции на 8,7%, что является достаточно незначительным изменением, несмотря на снижение объема продукции на 28,69%;
· снизился объем импорта, однако внешнеторговое сальдо положительное и выросло на 62,47% за 2014 год.
· снизились материальные затраты на производство продукции на 36,24%, что является безусловно положительным моментом, т.к. уровень материальных затрат составляет основную долю себестоимости произведенной продукции и непосредственно влияет на ее снижение в целом;
· снизилась среднегодовая выработка, однако увеличился фонд заработной платы, что говорит о несоответственном и нерациональном повышении заработной платы работников предприятия.
Таким образом, на основе анализа технико-экономических показателей деятельности предприятия, можно сделать вывод о том, что ОАО «Электроаппаратура» является не рентабельным предприятием.
Одним из важных критериев оценки финансового состояния предприятия является анализ показателей финансовой деятельности. Показатели финансовой деятельности ОАО «Электроаппаратура» представлены в таблице 1.2.
Таблица 1.2 – Анализ финансовых результатов деятельности в 2012 – 2014 годах
Показатели | Значение по годам | Темп роста, % | |||
2012 год | 2013 год | 2014 год | 2013 к 2012 | 2014 к 2013 | |
А | |||||
1.Выручка от реализации продукции, млн. руб. | 98 427 | 88 444 | 95 606 | 89.86 | 108.1 |
2.Себестоимость реализованной продукции, млн. руб. | 81 083 | 70 635 | 76 905 | 87.11 | 108.88 |
3.Прибыль от реализации продукции, млн. руб. | 4 374 | 1 181 | 27.00 | 43.95 | |
4.Прибыль до налогообложения (отчетного периода), млн. руб. | 7 725 | 8.30 | 17.63 | ||
5.Чистая прибыль, млн. руб. | 6 372 | 3.14 | 5.5 | ||
6.Среднегодовая стоимость совокупных активов, млн. руб. | 211 321 | 238 107 | 237 956 | 112.68 | 99.94 |
7.Среднегодовая стоимость собственного капитала, млн. руб. | 174 607 | 198 475 | 199 126 | 113.67 | 100.33 |
8. Рентабельность реализованной продукции, % (с.3/с.2) | 5.39 | 1.67 | 0.68 | 30.98 | 40.72 |
9. Рентабельность продаж, % (с.3/с.1) | 4.44 | 1.34 | 0.54 | 30.18 | 40.3 |
10. Рентабельность совокупных активов, % (с.4/с.6) | 3.66 | 0.27 | 0.05 | 7.38 | 18.52 |
11. Рентабельность собственного капитала (с.4/с.7) | 4.42 | 0.32 | 0.06 | 7.24 | 18.75 |
12. Коэффициент оборачиваемости совокупных активов (с.1/с.6) | 0.47 | 0.37 | 0.4 | 78.72 | 108.11 |
Источник: отчетность предприятия
Исходя из данных, полученных в таблицы 1.2, можно сделать следующие выводы:
· выручка от реализации продукции увеличилась на 8,1%, несмотря на снижение объема продукции на 28,69%;
· прибыль от реализации снизилась на 56,05%, что является негативным моментом в деятельности организации и связана с увеличением себестоимости продукции;
· чистая прибыль снизилась на 94,5%, что говорит о слабой эффективности работы предприятия;
· рентабельность продукции упала почти на 60%, практически так же, как и рентабельность продаж, что свидетельствует о практически полной нерентабельности предприятия;
· рентабельность собственного капитала немного снизилась на 81,25%, что является крайне негативным моментом, т.к. отражает низкую ценность собственного капитала.
Анализ финансовых результатов организации показал, что несмотря на увеличение выручки достаточно сильно снизилась прибыль предприятия, критически упала рентабельность продаж и продукции, что говорит о неэффективности работы предприятия и стремительном снижении уровня его прибыльности.
Рассмотрим анализ показателей финансового состояния предприятия, на основании бухгалтерских балансов за 2012-2014 годы, указанных в приложениях А-В.
Таблица 1.3 – Анализ показателей финансового состояния за 2012 – 2014 годы
Показатели | Значение показателя | Темп роста, % | |||
на 01.01.2013 | на 01.01.2014 | На 01.01.2015 | 2013 к 2012 | 2014 к 2013 | |
А | |||||
1. Долгосрочные активы, млн. руб. | 149 586 | 168 790 | 162 338 | 112.84 | 96.18 |
2. Краткосрочные активы, млн. руб. | 61 735 | 69 317 | 75 618 | 112.28 | 109.09 |
3. Собственный капитал, млн. руб. | 174 607 | 198 475 | 199 126 | 113.67 | 100.33 |
4. Долгосрочные обязательства, млн. руб. | 16 582 | 18 764 | 3 519 | 113.16 | 18.75 |
5. Краткосрочные обязательства, млн. руб. | 20 132 | 20 868 | 35 311 | 103.66 | 169.21 |
5.1. Доходы будущих периодов | 1 541 | 19.47 | 163.0 | ||
6. Стоимость совокупных активов, млн. руб. | 211 321 | 238 107 | 237 956 | 112.68 | 99.94 |
7. Коэффициент текущей ликвидности (с.2/с.5) | 3.067 | 3.322 | 2.141 | 108.31 | 64.45 |
8. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами ((с.3 - с.5.1– с.1)/ с.2) | 0.380 | 0.424 | 0.48 | 111.58 | 113.21 |
9. Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (с.4+с.5)/с.6 | 0.174 | 0.166 | 0.163 | 95.4 | 98.19 |
10. Коэффициент автономии (с.3/с.6) | 0.826 | 0.834 | 0.837 | 100.97 | 100.36 |
· Коэффициент текущей ликвидности указывает на то, что финансовые ресурсы на предприятии используются рационально, однако в 2014 г. коэффициент текущей ликвидности составил 2,141 (при нормативе не менее 1,7), что может свидетельствовать о нерациональной структуре капитала, это может быть связано с замедлением оборачиваемости средств, вложенных в запасы, неоправданным ростом дебиторской задолженности;
· коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами характеризует наличие у предприятия собственных оборотных средств, необходимых для его финансовой устойчивости. В данном случае, (при нормативе не менее 0,3), наблюдается положительная динамика, что свидетельствует о наличии у ОАО «Электроаппаратура» достаточного объема собственных оборотных средств (собственного оборотного капитала) и является одним из главных условий его финансовой устойчивости;
· коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами характеризует способность рассчитаться по своим финансовым обязательствам после реализации активов. Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами для всех отраслей должен иметь значение не более 0,85. На ОАО «Электроаппаратура» этот коэффициент составляет 0,174 в 2012г., 0,166 в 2013г. И 0,163 в 2014 г. Таким образом, реализовав часть своих активов, предприятие получит возможность рассчитаться по своим финансовым обязательствам;
· коэффициент автономии характеризует долю собственного капитала в общей сумме средств, авансированных в ее деятельность. Он отражает степень независимости организации от заемных средств и, как правило, должен быть больше 0,5. У данного предприятия он находится в допустимых пределах, что говорит о его независимом финансовом состоянии.
Подведя итог, можно сделать вывод, что финансовое состояние предприятия ОАО «Электроаппаратура» со временем ухудшается, что связано с ежегодным снижением объема производимой продукции, а также снижением спроса на производимую продукцию, что значительно влияет на уровень рентабельности и уровень прибыли организации.